Ишимоку - еще одно японское чудо - Практикум для трейдера.Инструменты и методы

Ишимоку - еще одно "японское чудо"

Когда я изучала Индикатор Ишимоку (IshimokuKinkouXyou), то обратила внимание на то, как мало существует вариантов его использования. Скорее всего, потому, что этим индикатором пользуется небольшое число трейдеров, а значит, есть смысл написать о нем, заодно и свои наблюдения привести в порядок.

Этот индикатор был разработан японским аналитиком Хосодой для работы с индексом Nikkei, но, как показывают исследования, он может быть успешно применен к самым разнообразным инструментам и рынкам.

Когда индикатор начерчен в поле графика цены, создается впечатление, что перед нами нагромождение линий, разобраться в котором без горилки не возможно. На самом деле формулы индикатора предельно просты. Единственная сложность – японские названия линий. Не все любят суши, да и талант лингвистов вовсе не обязан быть в арсенале трейдера. Впрочем, человек ко всему привыкает, привыкнем и мы к диковинным названиям.

Сначала рассмотрим индикатор в его классическом варианте, тем более что автор Ишимоку Кинко Хайо оттачивал параметры индикатора в течение 25 лет!

Индикатор создавался для торговли на недельных свечах. Свечное отображение графика тоже важно, так как Хосода создавал свой индикатор в поддержку свечному анализу. На сегодняшний день верно и другое: желательно, чтобы анализ на основе индикатора подтверждался свечными конфигурациями. Хотя, может быть, вы найдете способ использовать индикатор и без блуждания по графику в поисках «завесы темных облаков» с «зонтиком» и «эскимо».

Индикатор состоит из пяти линий.

1. Tenkan-sen (дословный перевод «линия переворота») Это самая быстрая линия, рассчитываемая по 9 свечам. Для ее расчета берется максимальная и минимальная цена за указанный период и делится на два.

Значение: указывает на направление тренда. Чем круче подъем или спуск линии по полю графика, тем сильнее тренд.

2. Kijun-sen ( «линия стандарта»). Расчет этой линии аналогичен расчету Tenkan-sen, только период берется из 26 свечей.

Значение: показатель движения рынка. Если цены выше линии стандарта, или эталонной линии, то вероятно, что они продолжат расти, если цена пересекает Kijun-sen, то возможно изменение тренда.

Как вы уже заметили, эти линии похожи на скользящие средние с классическими для Европы периодами 9 и 26. Поэтому, все, что вы знаете и умеете анализировать с учетом средних, пригодится вам для анализа Tenkan-sen (9) и Kijun-sen (26). То есть, это и сигналы, подаваемые пересечением линий, и угол наклона, и взаимное расположение линий друг относительно друга, и выполнение функций поддержки и сопротивления.

Что же в этом нового? Убран недостаток скользящих средних - запаздывать с подачей сигналов.

Кроме этого, если само по себе пересечение привычных скользящих средних мало информативно и говорит нам лишь о том, что в данный момент времени среднее значение за выбранные нами периоды совпало, что вряд ли является надежным сигналом к действию, то с пересечением Tenkan-sen и Kijun-sen ситуация другая. Если Tenkan-sen (9) пересекла Kijun-sen (26) снизу вверх, то это сигнал и называется он «золотой крест», который говорит о возможности покупки. Обратное пересечение, сверху вниз, называется «мертвый крест» и сигнализирует о возможности открытия коротких позиций.

Фильтрами ложных сигналов будет расположение данных пересечений относительно следующих двух линий индикатора.

3. SenkouSpanA («верховой, скачущий впереди кареты») - середина расстояния между Tenkan-sen и Kijun-sen, сдвинутая вперед на 26 периодов.

4. SenkouSpanB – среднее значение цены за 52 периода (по такому же принципу расчет ведется, как и в случае с первыми двумя линиями), сдвинутое вперед тоже на 26 свечей.

Расстояние между линиями 3 и 4 штрихуется и называется «облаком» (хотя я бы назвала эту область не так романтично, ведь цена, попадая сюда, начинает «увязать» как в болоте, иногда предпочитая не пройти сквозь «облако», а обойти его). Если цена попала в «облако», то считается, что на рынке ярко выраженного тренда нет. Можно торговать от границ облака как от границ канала, где верхняя граница «облака» будет уровнем сопротивления, нижняя – поддержкой. Важно: определить для своего рынка ту ширину «облака», при которой торговля на отбой как от границ канала будет выгодной. Не всякое расстояние между SenkouSpanA и SenkouSpanB позволит получить прибыль.

При пересечении SenkouSpanA и SenkouSpanB «облако» меняет цвет, что может сигнализировать о возможном (но не обязательном) смене тренда, либо о возможном откате.

При этом Хосода не рекомендовал обращать внимание на сигналы, подаваемые линией SenkouSpanA. Поэтому, если говорить о сигналах трех линий, то символом бычьего рынка будет последовательное расположение Tenkan-sen (9), ниже Kijun-sen (26) и SenkouSpanB (52) и для медвежьего рынка обратный порядок этих линий. Все как со скользящими средними

Обе линии облака станут поддержками, если цена вышла из облака вверх и колеблется над ним. Точно также, если цена ушла из «облака» вниз и находится под ним, то оба края станут сопротивлением (ближайшая граница облака – первым сопротивлением, более дальняя – вторым).

Здесь возникает логичный вопрос: если мы видим «золотой крест» под «облаком», то есть сигнал на покупку получен под целой зоной сопротивления, стоит ли следовать этому сигналу? Тот же вопрос закономерно задать для обратной ситуации, когда «мертвый крест» возник над облаком. Хосода считал это слабыми сигналами. Также, на мой взгляд, стоит осторожно относиться к пересечениям Tenkan-sen и Kijun-sen внутри облака. Этот сигнал более сильный, но все же лучше ориентироваться при принятии решений на что-то еще. Однозначно сильные сигналы: «золотой крест» над «облаком», «мертвый крест» под «облаком». В случае с «мертвым крестом», прежде чем открывать позицию вниз, лучше дождаться отката цены от границы облака, или на худой конец от Tenkan-sen или Kijun-sen. Это повышает надежность сигнала.

Если цена не смогла играючи пробить SenkouSpanB (52,26), то высока вероятность возникновения бокового движения на рынке.

5. ChinkouSpan («линия, осаженная на определенный интервал») – это график цен закрытия, сдвинутых на 26 свечей назад, включая текущую свечу.

Значение: данная линия подает сигнал на покупку, если пересекает тело свечи снизу вверх (сигнал тем сильнее, чем острее угол пересечения), и на продажу, если пересекает тело свечи сверху вниз. Если ChinkouSpan «прошла» между свечами, то обращать на это внимание не стоит. Хосода считал сигналы, подаваемые ChinkouSpan сильными сигналами. Возникает этот тип сигналов редко.

Чем дальше ChinkouSpan от графика цены, тем сильнее движение, тем больше вероятность скорой коррекции. Это не сигнал, скорее наблюдение, позволяющее быть настороже.

Есть мнение, что каждая линия (кроме запаздывающей) представляет 50% уровень отката цены, а значит, если цена отбилась от какой-либо линии, то мы получаем шанс войти в тренд, начало которого по какой-либо причине пропустили.

Что мы в итоге видим? Хосода сумел учесть все лучшее, что было на тот момент в техническом анализе, переосмыслить и объединить в одном инструменте, устранив недостаток запаздывания в реакциях индикатора. То же японцы сделали со своей экономикой после войны – взяли все лучшее и подстроили под себя. Перед нами очередное «японское чудо».

Цель, которую преследовал автор индикатора Ишимоку, была проста – создать индикатор, который позволяет одним взглядом охватить всю ситуацию на рынке. Я считаю, ему это удалось. Более того, вместе со свечным анализом, индикатор Ишимоку можно считать законченной торговой системой следования за трендом.

Несмотря на то, что индикатор позволяет распознать, в том числе и боковые движения, дает даже возможность извлекать из них прибыль, он является трендовым индикатором. Поэтому некоторые трейдеры все-таки добавляют в эту систему осцилляторы, например RSI, и индикаторы, отслеживающие силу тренда. Также популярна идея с использованием фибо-уровней, когда около Kijun-sen рисуются еще две линии, рассчитанные как 38,2% и 61,8% от диапазона между минимумом и максимумом цены за период.

Если мы присмотримся внимательно к периодам индикатора, то 52 – это 52 торговые недели в году, 26 – не только половина годового цикла, но и месячный тренд, 9 – не только 9 недель, но и движение, которое не теряет физический смысл для исследования времени чуть больше одной рабочей недели. Это значит, что индикатор хорошо работает и на дневных свечах. По моим наблюдениям, минимальная размерность, которую имеет смысл рассматривать – 6 часов. Ниже этого периода без изменения классических параметров данного инструмента не обойтись. Это значит, что потребуется тестирование разных параметров индикатора для работы на меньших временных интервалах.

В литературе я встречала следующие рекомендации для использования индикатора внутри дня: 12-24-120 (то есть часовыми свечами мы охватываем сутки и неделю) – при боковых движениях рынка данная размерность дает много ложных сигналов, то есть лучше с такой размерностью следовать только за краткосрочными трендами; более медленный вариант 24-60-120, тоже дает много ложных сигналов; вариант 120-240-480 (когда часовыми свечами рассматриваем тенденции от недели до месяца) – позволяет принять участие в прибыльных крупных движениях рынка и отмечена как наиболее работоспособная размерность.

Если вы сейчас возьмете любой рынок, наложите индикатор Ишимоку и попытаетесь на истории проверить, все, что указано выше, вы увидите просто потрясающую доходность, которую может дать этот индикатор. Но не спешите с выводами. Когда смотришь текущую ситуацию, все меняется. Становится просто не понятно, что делать. Индикатор, несмотря на простые формулы расчета и четкую логику построения линий, сложен для нетренированного глаза. Индикатором, судя по моему опыту, нужно учиться пользоваться и не только из-за специфических названий, но и из-за разных вариантов сдвигов линий. Причем желательно учиться в обстановке, приближенной к реальности. Я брала произвольный период истории 2 - 3 года назад, а дальше использовала тестер стратегий, который оставлял поле справа чистым. То есть, чтобы увидеть каждую следующую свечу, требовалось нажимать соответствующую клавишу, что производило дальнейшее начертание индикатора. Только после такой тренировки, я смогла использовать индикатор в повседневной работе.

Индикатор сложен еще и тем, что подаваемые им сигналы имеют разный вес для разных рынков. Аналитики Форекс клуба проводили 10-летнее исследование индикатора Ишимоку на самых разнообразных рынках (не только франк, фунт, йена, но и акции Amgen, GeneralMotors, IBM, и фондовые индексы DJI, S&P, Nasdaq, и товарные фьючерсы на кофе, золото, соевые бобы и др.) Результаты оказались весьма интересными.

Например, сигналы отбоя от SenkouSpan А, от линии, которую автор индикатора считал слабой и не рекомендовал принимать от нее сигналы, на валютных рынках показали себя вполне рабочими.

Сильный, по мнению Хосоды, сигнал пробоя SenkouSpanB, который говорит о смене тренда, на нефти и золоте дал больше убыточных сделок, чем прибыльных.

Я не буду приводить здесь полную выкладку произведенных исследований, все это можно найти в Интернете (книга под редакцией Терехова А. Ю. и Понизовского Е. Л. «Индикатор Ишимоку как основа торговой системы»). Смысл данной информации вырисовывается следующий: мало научиться применять и интерпретировать сигналы индикатора Ишимоку, требуется еще провести анализ подаваемых им сигналов на предмет применимости к тому рынку, на котором работаете, поскольку какие-то сигналы будут сильнее, на какие-то вообще не будет смысла обращать внимания. При этом станут очевидны какие-то недостатки индикатора для конкретного рынка и то, каким образом их влияние можно нивелировать с помощью других индикаторов, чтобы система была рабочей.

Кроме того, данные исследования подтвердили необходимость отслеживать свечные комбинации при принятии того или иного сигнала в работу, так как свечной анализ очень значительно снижал риски по открываемым позициям.

Еще одной идеей, которую мне довелось встречать, была идея наложения двух индикаторов Ишимоку, но с разной размерностью. Какой, к сожалению, не смогу сказать, так как автор этой идеи «мудро» умалчивает о таких тонкостях. При этом автор DoubleIshimoku не видит смысла оставлять две ChinkouSpan, а рекомендует оставить только одну. Какую, не указывается. Если в одно время поступили аналогичные по смыслу сигналы от обоих Ишимоку, то их сила увеличивается.

В этой идее я вижу глубокий смысл, особенно в свете последних моих событий. Поскольку Ишимоку использует пространство рабочего стола по максимуму, то у меня для него в терминале выделен отдельный лист. Недавно цена на 6-часовых свечах преодолела все преграды и пошла вверх, где перспективы у нее вполне радужные и ничем не ограниченные. Но насколько я знаю свой рынок, для бычьих настроений время еще не пришло, поэтому увиденной картине не поверила. Пришлось перейти на дневные свечи, где мои подозрения подтвердились. То есть два индикатора Ишимоку с разной размерностью будут более полно и достоверно описывать ситуацию на рынке.

Причем, что меня поражает, цели по прибыли, которые я определяю с помощью индикатора Ишимоку, часто отличаются ювелирной точностью – пункт в пункт, а потом идет откат. Вот и не верь после этого, что цена учитывает все.

Одним словом, не зря Хосода потратил столько времени, сил и денег (все 25 лет для тестирования нанимались студенты, ведь графики тогда рисовались вручную). Индикатор получился очень полезный и перспективный в использовании. Все мы когда-то не умели водить машину и ориентироваться в большом количестве дорожных знаков. Теперь это просто. Также и с этим индикатором. Освой его и дорога к устойчивой прибыли открыта.

Автор: Евгения Мацина

www.russian-trader.ru