Практикум для трейдера - КЛАССИЧЕСКИЙ ТЕХНИЧЕСКИЙ АНАЛИЗ. Японские свечи

КЛАССИЧЕСКИЙ ТЕХНИЧЕСКИЙ АНАЛИЗ. Японские свечи часть 2

На предыдущем занятии мы рассмотрели сигналы, подаваемые одной свечой. Сегодня посмотрим самые популярные модели на нескольких свечах.

СИГНАЛЫ ОТ ДВУХ СВЕЧЕЙ показаны на рис.1

Рис.1.

МОДЕЛЬ ПОГЛОЩЕНИЯ: при падении белое тело перекрыло чёрное, при росте чёрная свеча поглотила белую. Если перекрытие неполное (но более половины тела), то сигнал более слабый и носит другое название (внизу – «просвет в облаках», вверху – «завеса из тёмных облаков»).

ХАРАМИ: на падающем рынке внутри тела чёрной свечи сформировалось белое тело. Цена застряла в пределах предыдущей свечи, торговцы не могут выбрать направление, на рынке сомнения. Если вторая свеча волчок, то её цвет не играет роли.

ПИНЦЕТ: тени двух свечей бьются об один уровень и не могут его преодолеть. Между этими свечами могут находиться другие свечи.

МОДЕЛЬ ПОГЛОЩЕНИЯ: тело предыдущей свечи, соответствующее по цвету направлению тренда, полностью поглощается телом другого цвета.

При падении цен тело чёрной свечи полностью перекрывается телом белой свечи. На восходящем тренде тело белой свечи полностью поглощается телом чёрной свечи. Модель считается очень сильным разворотным сигналом.

ХАРАМИ: протяжённое тело первой свечи, по цвету соответствующее направлению тренда, поглощает меньшее тело второй свечи противоположного цвета. Цены открытия и закрытия второй свечи лежат внутри тела предыдущей свечи: в начале периода торговцы не поддержали предшествующее движение, а, сбегав вниз и вверх, вернулись в диапазон тела первой свечи. Смысл модели – на рынке сомнение, цена может остановиться или даже развернуться. Иногда требуют, чтобы вторая свеча была волчком, то есть свечой с малым телом. Уже сам по себе волчок отражает сомнения, а в сочетании с первой свечой сигнал становится более сильным. Как отмечалось на предыдущем занятии, цвет волчка роли не играет. По мере увеличения размера тела второй свечи, харами плавно переходит в «завесу из тёмных облаков» (на падающем рынке) и затем в самую сильную модель поглощения.

ПИНЦЕТ: тени двух свечей бьются об один уровень, цена второй раз не смогла его преодолеть. Свечи в модели могут быть волчками, тогда их цвет не играет роли. При длинных свечах часто накладывают требование и по цвету: у первой свечи цвет соответствует направлению движения, у второй – окраска противоположная. На рисунке 1 две нижние свечи, образующие пинцет, расположены рядом. Ударяясь об один уровень поддержки, они как бы говорят: «Не хочу вниз!» В верхней части рисунка тени двух свечей бьются об один и тот же уровень сопротивления, говоря: «Не хочу вверх!» Между свечами, формирующими пинцет, могут находиться другие свечи.

Смысл модели – тенденция под сомнением. Модель «пинцет» очень полезна при внутридневной торговле, когда решения нужно принимать быстро. Всего две свечи убедительно говорят о ситуации на рынке!

Напоминаю модель, рассмотренную на прошлом занятии.

ЗВЕЗДА – волчок плюс ОКНО (разрыв между телами). Даже один волчок служит сигналом о сомнениях на рынке, а появление «звезды» говорит о возможном завершении тенденции. Если волчок вырождается в дожи, то сигнал «звезда дожи» становится еще сильнее.

На западном графике рассматривают разрыв МЕЖДУ СТОЛБИКАМИ (gap). Обратите внимание, что «окно» и «гэп» - понятия разные. Западный аналитик не видит никакого гэпа, а у японца в это время окно. Японцы хитрее.

Замечание: определение гэпа в разных источниках разное, поэтому в дискуссиях участвовать не буду.

Модель УТРЕННЯЯ ЗВЕЗДА состоит из трёх свечей и появляется в конце падения. За левой чёрной свечой, соответствующей падению, возникает волчок с окном, то есть «звезда». Это уже говорит о возможном развороте. За волчком появляется белая свеча, тело которой заметно перекрывает тело первой чёрной свечи. Желательно, чтобы между белой свечой и волчком тоже было окно, но это требование не слишком жёсткое. Белая свеча значительно усиливает сигнал от звезды. Модель является сильным сигналом о развороте рынка.

В конце восходящей тенденции аналогичным образом формируется модель ВЕЧЕРНЯЯ ЗВЕЗДА. Смотрим рис.2.

Рис.2. Утренняя и вечерняя звёзды.

На фоне сильного движения появляется звезда (окно + волчок), а вслед за ней свеча другого цвета (желательно, тоже с окном).

Модель считается сильным разворотным сигналом.

ВОПРОС. Можно ли было на приводимом рисунке тела волчков окрасить противоположным цветом?

Свечи интересны тем, что они подают сигналы раньше индикаторов. Кроме того, пара свечей может выдать сразу несколько сигналов (см. рис.3).

Рис.3. Каждый сигнал считается сильным. Все три сигнала говорят: «Не хочу вверх!» Как поступать в подобном случае? Скорее всего, надо закрывать длинные позиции.

На рис.4 приведён 5-минутный график ГМК НорНикель с указанием сигналов от свечей.

Рис.4. Пятиминутный график ГМК НорНикель от 20 февраля 2009 года. Свечи подают сигналы только на движущемся рынке, причём, некоторые из них порождают сразу несколько сигналов. Свечи работают и на пятиминутках.

На рис.5 показан дневной график Газпрома. Какие сигналы вы там видите?

Рис.5. На графике показана ситуация, сложившаяся к закрытию торгов 13 мая. Какие сигналы на правом краю графика подают свечи? Каким образом классический анализ может помочь трейдеру? Что будет с ценой? Если упадёт или вырастет, то до какого уровня? Где вы видите ключевые точки для проведения операций?

На этом мы заканчиваем классический технический анализ. На занятиях я показал только основные часто встречающиеся и часто оправдывающиеся модели. Рекомендую обращать внимание на их появление на графиках, это хорошие подсказки. Более полную информацию по классическим фигурам следует искать в учебниках.

Александр Дозоров.Сотрудник ГК «АЛОР»