Обучающий курс «Фьючерсы». Урок №3. Понятие базиса. Контаго и бэквардация.

Опять непонятные слова! Контаго, бэквардация... неужели нельзя объяснять понятнее? Можно! Для этого и создан наш курс и этот урок! Длинные и короткие позиции, базисные активы, расписание торгов — вот далеко не весь перечень того, с чем вы познакомитесь в этом уроке!

Короткая и длинная позиции

Про покупателя фьючерсных контрактов говорят, что он открыл длинную позицию , про продавца — что он имеет короткую позицию ( long/shortposition ).

При исполнении фьючерса, длинная позиция автоматически становится обязательством купить, в соответствии с контрактом, базовый актив, допускаемый к поставке по предопределенной цене в установленную дату.

Парный трейдинг, часть вторая  

В этой статье я рассмотрел несколько наиболее популярных методов для арбитражного перекрытия фьючерса на индекс РТС. Все они в той или иной мере способны выполнять возложенные на них функции. Но индексный метод крайне трудоемок для автоматизации, а построение нейронной сети требует более качественной и продвинутой реализации и от того больше подходит для многокритериальных и логически более сложных арбитражных стратегий, например, опционных. Регрессионный же подход использует относительно простой и понятный математический аппарат и может быть реализован даже в экселе или в программах технического анализа.

В прошлый раз, в своей статье о математическом обосновании парного трейдинга, я показал несколько способов, как выбрать пару для торговли и добиться стационарного ряда для системного парного трейдинга. В его основе лежит идея о синхронности движений и постоянстве в разнице цен. То есть, отклонения от паритетных значений скорее всего будет компенсировано в ближайшем будущем обратным движением.

Основы фьючерсного рынка

История становления фьючерсного рынка

Уровень инвестиций оказывает существенное воздействие на объём национального дохода общества; от его динамики будет зависеть множество макропропорций в национальной экономике. Кейнсианская теория особо подчёркивает тот факт, что уровень инвестиций и уровень сбережений определяется во многом разными процессами и обстоятельствами.

           Фьючерсный контракт — определение, пути его применения

Фьючерсный контракт представляет собой соглашение между двумя контрагентами, по которому продавец обязуется поставить определенное количество активов (акции, зерно, нефть, валюту и т.д.) в обусловленное время покупателю по оговоренной цене, которая выплачивается в день поставки.

Обучающий курс «Фьючерсы». Урок №1. Срочный рынок. Рынок FORTS

В этом уроке мы поговорим об истории создания срочного рынка, о сути фьючерсов и их видах, а также затронем развитие фьючерсной торговли и ее преимущества.

Кстати, а вы знаете, в каком городе впервые началась торговля фьючерсными контрактами? Читайте урок, и вы все узнаете!

Срочный рынок. Рынок FORTS

Для того чтобы определить понятие срочного рынка необходимо затронуть тему расчетов по сделкам. Как правило, сделки на рынках акций и облигаций являются спотовыми. Это название произошло от английского слова Spot   — послезавтра. Дело в том, что расчет между продавцом и покупателем осуществляется в течение текущего дня (сегодня), следующего за ним (завтра) и дня, следующего через один после текущего (послезавтра).